Криптовалюта как международная расчетно-платёжная единица

ВВЕДЕНИЕ
Актуальность темы исследования обусловлена, прежде всего, возникшими противоречиями между возрастающей ролью криптовалюты в экономике и практически полным отсутствием государственного, в частности, правового, регулирования, и, в то же время, глобальными процессами информатизации современной экономики. В настоящее время электронные деньги обрели особую популярность несмотря на то, что появились они относительно недавно. Этому способствуют такие факторы, как удобство, дешевизна и технологичные способы оплаты товаров в интернет магазинах, высокая скорость проведения транзакций, применение современных технологий для обеспечения безопасности сделок. Одной из разновидностей цифровых денег является криптовалюта, создание и контроль которой базируются на криптографических методах. Ее развитие повлекло за собой появление в нашем обществе огромного количества дополнительных институтов, финансовых инструментов и новых форм взаимодействия между людьми. Однако, несмотря на такую популярность, содержание данного понятия, механизмы функционирования и регулирования криптовалюты знают и понимают лишь некоторые люди.Цель– охарактеризовать криптовалюту как международную расчетно-платежную единицу.В соответствии с целью исследования были поставлены следующие задачи: изучить теоретико-исторические аспекты становления и развития криптовалюты; рассмотреть правовые основы регулирования криптовалюты в различных странах; проанализировать современное состояние и тенденции развития рынка криптовалюты; охарактеризовать влияние криптовалюты на мировую и российскую экономику; определить основные проблемы и перспективы развития криптовалюты в России и мире. Объектом исследования выступает криптовалюта, как явление современной информационной экономики. Предметом исследования являются роль и место России на рынке криптовалюты.Методологическая основа и методы исследования. Основу исследования составляют научные труды российских и зарубежных ученых, посвященные исследованию криптовалюты, особенностей ее функционирования, развития и правового регулирования, а также характеризующие место России в данном сегменте мирового рынка. В работе применялись методы логического, экономического, исторического, статистического анализов, графического отображения данных, метода масштабного сравнения и сопоставления анализируемых явлений и процессов в экономической действительности позволило обеспечить реализацию цели и задач исследования.Стpуктуpa. Работа содержит введение, пять разделов, заключение и список использованной литературы, который состоит из 27 источников. Общий объем работы 30 страниц компьютерного текста.1. Теоретико-исторические и правовые аспекты возникновения и развития криптовалютыЭкономику XXI века можно охарактеризовать процессами усиления экономической интеграции между странами, что приводит к слиянию отдельных национальных рынков в один всемирный рынок, в котором в последние годы информация становится главным ресурсом. Это становится возможным благодаря компьютеризации и телекоммуникаций, обеспечивающих принципиально новые возможности экономического развития, многократного роста производительности труда, решения социальных и экономических проблем, становления нового типа экономических отношений. Как следствие вышесказанного, появился особый вид валют, который получил название «криптовалюта». Данный феномен привлекает особое внимание людей различных сфер деятельности, будь то ученые, которые выясняют суть и принципы действия того явления, бизнесмены, желающие использовать его при достижении своих целей, или простые люди, которым интересно что-то новое, вошедшее в их жизнь. При этом необходимо отметить, что большинство авторов в основном рассматривают технические аспекты обращения криптовалют, что не позволяет в полной мере раскрыть их сущность как экономической категории. Данный факт становится препятствием для создания соответствующих законов и нормативных актов, регламентирующих процедуры свободной эмиссии и обращения криптовалюты. В результате этого возникает разрозненность экономического развития и законодательства, его регулирующего, что, в свою очередь, усиливает возможные риски на макро- и микроуровнях.Итак, криптовалюта представляет собой виртуальные деньги, которые не имеют физического выражения. Базовой единицей этой валюты является «coin», что в переводе с английского языка означает «монета». Главная особенность данных денежных единиц заключается в защите от подделки, ведь в ней зашифрованы данные, которые не подлежат дублированию. Кроме этого, современные криптовалюты не имеют какого-либо внутреннего или внешнего администратора, поэтому никакие государственные или частные органы не могут воздействовать на транзакции каких-либо участников платѐжной системы [9].Еще в 1875 году Ф. Хайек в своей монографии «Чистые деньги» предпринял попытку обосновать необходимость свободных от какого-либо влияния государства чисто рыночных мировых валют. Технику обращения одного из видов криптовалюты (биткоина) разработал, по-видимому, японский ученый Сатоши Накамото [25, с. 70]. На данный момент никому не известно, кто именно пытается скрыться под псевдонимом Сатоши Накомото – это может быть как отдельный человек, так и организованная группа. Главным остается факт, что он разработал протокол криптовалюты биткойн и создал первую версию программного обеспечения, в котором этот протокол был реализован. 31 октября 2008 года Накамото опубликовал статью «Bitcoin: A Peer-to-Peer Electronic Cash System», в которой описал Bitcoin (биткойн, BTC) – полностью децентрализованную систему электронной наличности, не требующую доверия третьим сторонам. В начале 2009 года он выпустил первую версию биткойн-кошелька и запустил сеть Биткойн [23].Итак, криптовалюта является абсолютно новым революционным видом денег. Как и любая другая валюта, она имеет ценность только потому, что люди считают, что она имеет значимость в виде единицы обмена. Валюта может быть обеспечена золотом или другими драгоценными металлами, или, наоборот, ничем не обеспечиваться, хоть и будет иметь ценность. Криптовалюты были разработаны как единица обмена и как место для хранения активов, которые не зависят от центральных банков.Несмотря на возросший интерес к криптовалюте, на сегодняшний день все еще нет унифицированного определения этого феномена, которое бы однозначно раскрывало их сущность и экономическую природу. Созданию единой формулировки могут препятствовать такие факторы, как новизна данного инструмента и разнообразие технических решений, реализуемых в системах электронных расчетов. Второй фактор можно проиллюстрировать на примере отношения к криптовалюте в различных странах: в Канаде и Нидерландах – это валюта, а в Австрии, Финляндии и Германии – «commodity» – товар или сырье [26].По мнению различных ученых, определения криптовалюты, существующие в настоящее время, не могут полностью раскрыть ее сущность, так как: - ни одно определение не отражает децентрализованный характер эмиссии криптовалют. В образовании новых платежных инструментов участвуют миллионы участников, которые объединены в единую пиринговую сеть, где каждый отдельно взятый компьютер этой сети является сервером. Таким образом, учет, хранение истории транзакций распределяется между всеми участниками создания криптовалюты; - криптовалюта представляет собой зашифрованный специальной программой код в распоряжении владельца, который фиксируется и хранится на электронном носителе и принимается как средство платежа другими пользователями и организациями. Следовательно, криптовалюта рассматривается как вид электронных денег;- криптовалюта обеспечивает полную конфиденциальность данных своих владельцев, взломать или обойти криптографические методы защиты пока не смог ни один программный код в мире. Таким образом, криптовалюту целесообразно определить как особую разновидность электронных денег, функционирование которых основано на децентрализованном механизме эмиссии и обращении и представляет собой сложную систему информационно-технологических процедур, построенных на криптографических методах защиты, регламентирующих идентификацию владельцев и фиксацию факта их смены [8]. На данный момент в мире насчитывается более 100 различных видов криптовалюты, которые по своей сути являются модифицированными производными первой, созданной в 2009 году, криптовалюты – биткоина. В приложении 1 представлен топ-20 популярных криптовалют в 2018 году.Как считается, криптовалюта появилась в 2009 году. На самом деле это не совсем так, так как доменное имя, описание и бета тест программы состоялись еще в 2008 году. 3 января 2009 года были сгенерированы первые 50 биткоинов. А уже в октябре этого года был установлен первый курс биткоина к долл. США ($1 = 1,309.03 BTC) [7].В марте 2016 года Кабинет министров Японии признал виртуальные валюты официальными платежными средствами наравне с реальными деньгами. А также начал работу крупнейший южноафриканский онлайнрынок криптовалют Bidorbuy. В июле того же года, когда правительство Аргентины заблокировало все кредитные карты, американская международная частная компания Uber перешла на оплату биткоинами. Уже к сентябрю 2016 года количество биткоин-банкоматов достигло 771 по всему миру. В 2017 году произошел рекордный рост курса криптовалюты биткоин. В июне 2017 года курс биткоина впервые превысил 3000 долл. США, а в декабре он стоил уже 15393 долл. США. Капитализация рынка биткоина превысила 257 миллиардов долларов при 357-миллиардном рынке всех криптовалют. В этот же момент правительство США официально разрешило торговать фьючерсами на биткоин [5].Таким образом, криптовалюта представляет собой особый вид цифровой валюты, которая защищена от подделки, ее можно хранить в электронных кошельках и переводить из одного кошелька в другой. Главное отличие любой криптовалюты от других платежных систем состоит в том, что они имеют пиринговую архитектуру (P2P), другими словами, система, на которой стоится криптовалюта, основана на децентрализованной компьютерной сети и абсолютном равноправии участников. Это значит, что она не имеет единого центра, а данные продублированы у всех пользователей, использующих криптовалюту. Таким образом, множество компьютеров с крипто-кошельками по всему миру образуют гигантскую автоматическую работающую круглосуточно электронную систему. Другим отличием являются особые принципы и методы шифрования, используемые при эмиссии и учѐте криптовалюты.2. Правовые аспекты регулирования криптовалют в различных странахНеобходимо отметить, что правовой режим криптовалют значительно различается в различных странах. В некоторых криптовалюта официально признана и является товаром или инвестиционным активом, и для целей налогообложения подчиняется законодательству этих стран. В других странах криптовалюта запрещена, а ее использование может преследоваться по закону.Стоимость всех криптовалют в мире превысила 300 млрд. долл. США. Можно с уверенностью сказать, что новый платежный инструмент уверенно завоевывает мир, именно поэтому центробанки развитых стран не могут больше игнорировать его распространение и начинают искать подходы к регулированию криптовалют. На данный момент законодательные нормы, касающиеся обращения цифровых валют, успели установить только несколько стран. Россия в этот список не входит.К странам, которые признают криптовалюты незаконными и не разрешают их использование на своей территории относятся такие страны, как: Исландия (здесь запрещено обращение криптовалют, но можно заниматься их майнингом, т.е. созданием), Румыния, Кыргызстан, Эквадор, Тайвань, Вьетнам, Бангладеш [21].В Великобритании криптовалюты рассматриваются как иностранная валюта, поэтому налогообложение осуществляется по аналогии с иностранной валютой. На данный момент правительство Соединенного Королевства разрабатывает нормы регулирования деятельности бирж виртуальной валюты. А банки опасаются за свое будущее развитие в связи с внедрением криптовалюты в их структуру. Главы некоторых банков отзываются резко негативно в отношении виртуальных денег, но при этом они заключают контракты по использованию эфириума в своей системе. Другие понимают необходимость и неизбежность инноваций, поэтому стараются подстроиться под быстро изменяющиеся условия.В Германии биткойнам присвоен статус частных денег. Использование криптовалюты считается законным. Сумма налога отличается для пользователей, майнеров, бирж и предприятий. Федеральный орган финансового контроля признает криптовалюты финансовым инструментом. В стране их использование в качестве денежных средств не требует разрешения регуляторов. При этом важно указать, что лица, осуществляющие платежи и переводы в виртуальных валютах, не считаются банковскими или финансовыми структурами, то есть на них не распространяются методы регулирования, используемые в банковской сфере. То есть для использования криптовалюты в стране будет применятся специально разработанное законодательство [19].Правительство Сингапура также пока не приняло однозначного решения относительно виртуальных денег. С одной стороны, инвесторы уже были предупреждены о возможных рисках при вложении средств в ICO, но с другой стороны власти отмечают, что регулирования требуют лишь те проекты, которые нарушают какие-то правила или выходят за рамки существующих законодательных норм. На данный момент, они готовы рассматривать каждый случай индивидуально, прежде чем принимать какието решения. И пока это является, на наш взгляд, наиболее трезвым и правильным решением.Криптовалюта в США не признана официальным платежным средством и считается имуществом (как золото или недвижимость). Начиная с 2014 года некоторые виды деятельности, связанные с криптовалютой, подчиняются тем же требованиям, что и имущество или размещение ценных бумаг.Япония отличается широким использованием криптовалюты и подробным ее регулированием. Начиная с 2016 года биткоин считается официальным платежным средством. А в 2017 году был отменен налог на потребление при продаже цифровой валюты. Таким образом, прибыль, полученная от транзакций и операций с биткоинами, приравнивается к прибыли от ведения бизнеса, поэтому облагается налогом только на прирост капитала. Кроме этого, в стране работает Комиссия по цифровым активам Японии. 1 апреля 2017 года вступили в силу поправки, касающиеся виртуальной валюты, в Законе о платежных средствах в Японии [20].Китай в отношении криптовалют занимает прямо противоположную позицию. С сентября 2017 года в КНР действует запрет на публичное размещение виртуальной валюты, деятельность криптовалютных биржзапрещена, но все, что касается деятельности физических лиц (хранение, операции с цифровой валютой), не регулируется. Вице-губернатор Народного банка Китая Фан Яфэй на пресс-конференции, прошедшей 29 марта 2018 года, заявил, что работа с криптовалютами входит в число приоритетных задач на 2018 год в рамках политики по защите национальной валюты. Кроме этого, на официальном сайте ЦБ Китая говорится, что сейчас ведется работа по разработке собственной криптовалюты. Тем не менее, Фан Яфэй назвал цифровые деньги одними из трех крупнейших рисков для целостности юаня. А Министерство общественной безопасности сделало официальное заявление о том, что будет более жестко следить за зарубежными биржами, на которых работают китайские трейдеры [22].Правовое регулирование криптовалют в России на данный момент отсутствует. В законодательной базе РФ отсутствует как официальный термин «криптовалюта», так и запрет на проведение операций с ней.27 января 2014 года Пресс-служба Банка России опубликовала информацию «Об использовании при совершении сделок «виртуальных валют», в частности, Биткойн». Это сообщение информирует юридических и физических лиц о том, что из-за отсутствия у криптовалюты обеспечения, а также юридически ответственных субъектов, все операции с виртуальными валютами признаются спекулятивными.А 6 февраля этого же года Федеральная служба России по финансовому мониторингу выпустил Информационное письмо «Об использовании криптовалют», где также подтверждает информацию о том, что их использование при совершении сделок может рассматриваться, как сделки, направленные на легализацию (отмывание) доходов, полученных преступным путем, или финансирование терроризма [12].3. Современное состояние и тенденции развития криптовалюты в условиях информационной экономикиКриптовалюту можно назвать абсолютно новым явлением в мире. В этом году будет ровно десять лет, с тех пор, как она появилась и смогла захватить различные сферы жизни общества. И даже несмотря на такой относительно короткий промежуток времени после создания виртуальной валюты, мировой рынок криптовалюты на данный момент уже является чрезвычайно развитым. При этом необходимо отметить, что история первой криптовалюты насчитывает значительное количество взлетов и падений курса. Но даже несмотря на такие скачки, ежедневно совершается до 300 тысяч платежей в биткоинах, а суммы транзакций продолжают расти.С июля 2017 года биткоин начинает свой стремительный рост. На рисунке 2.3 можно выделить закономерность: сначала происходит рост до определенного значения, после этого курс закрепляется на достигнутом значении, далее, как правило, следует стремительное падение курса. В декабре 2017 года биткоин достиг своей максимальной отметки за всю историю своего существования – около 20 000 долл. США за 1 биткоин. Такой стремительный рост стоимости цифровой монеты повлек за собой большой ажиотаж в обществе. После этого на рынке криптовалют начались серьезные волнения, повлекшие за собой довольно стремительное падение курсов [3].В мае 2010 года произошло событие, которое дало криптовалюте возможность развиваться дальше. А именно, была куплена пицца за 10 тысяч биткоинов (около 25 долл. США на тот момент), что на сегодняшний день составляет почти 3 млн. долл. США. Уже в июле был зафиксирован стремительный рост курса криптовалюты, он составил 0.080 долл. США за биткоин. В ноябре курс уже был установлен на отметке 0.50 долл. США за одну «цифровую монету».На настоящий момент все криптовалюты и токены, торгующиеся на криптобиржах, оцениваются в 335 млрд. долл. США. Рост капитализации криптовалюты начался в ноябре 2013 года, когда она резко выросла до 15,9 млрд. долл. США, более 95% из которых приходилось на совокупную стоимость биткоина, и 5% на остальные альткоины. К началу 2017 года все криптовалюты стоили уже более 17 млрд. долларов.Рынок криптовалюты – это новая отрасль мировых финансов, которая является продуктом цифровой экономики. На данный момент, криптовалюта находится на стадии экстенсивного развития и подвержена негативному влиянию со стороны внешней среды. Но, общие принципы и технологии основных токенов крипторынка позволяют делать заключение о том, что данная отрасль будет развиваться и далее, и не только, как сегмент финансового рынка, но и как источник революционных технологий для банковского бизнеса.Основной причиной колебаний цены любого актива являются изменения баланса спроса и предложения, которые зависят от внешних и внутренних факторов. К внутренним можно отнести: - влияние на цену со стороны множества трейдеров. При этом существует устойчивая взаимосвязь: чем больше капитализация криптовалюты, тем меньше влияние крупных игроков, и наоборот; - перекрестное влияние курсов различных валют. Оно выражается в том, что при резком росте цены биткоина, падают курсы большинства альткоинов. Это происходит потому, что многие участники рынка стремятся заполучить растущий биткоин, и таким образом происходит отток средств от остальной криптовалюты.Из вышесказанного следует, что при анализе той или иной криптовалюты следует обращать внимание на общерыночные тенденции, а также положение дел у конкурирующих и взаимосвязанных криптовалют. К внешним факторам относится:- снижение доверия к мировой финансовой системе и фиатным валютам. Это может происходить из-за девальвации национальных валют, которая влечет за собой рост спроса на биткоин; - усиление мер, сдерживающих возможности предпринимателей в экономике, а также увеличение налогового бремени на них, все это повышает спрос на криптовалюты; - законодательные изменения в области регулирования криптовалютного рынка. Например, легализация криптовалют в Японии, ужесточение регулирования работы бирж в Южной Корее и т. д.; - СМИ являются фактором влияния не только на мнение обычных граждан, но и на экономику в целом. Примером может служить критика гендиректора JPMorgan Chase Джейми Даймона, что в краткосрочной перспективе негативно отразилось на курсе биткоина. Поэтому этот фактор может оказывать, как положительное, так и отрицательное влияние [27].Таким образом, на спрос и предложения криптовалюты могут оказывать влияние самые разные факторы, которые, несомненно, необходимо учитывать при решении ее использования или запрета. В соответствии с этим, разные страны по-разному используют криптовалюту. Например, в Китае – это преимущественно биржевые операции и возможность вывести свои средства в обход государственному регулированию; в США – инвестиционная деятельность, покупки в различных магазинах и на веб-сервисах, а также азартные игры; в Германии – инвестиции и сбережения и оплата товаров криптовалютой; в Канаде – многие тысячи мерчантов (название для широкой категории финансовых услуг, предназначенных для использования в бизнесе, обычно относится к службе, которая позволяет принимать платежи с использованием банковской пластиковой карты [24]) принимают платежи в криптовалюте, кроме этого пользователи получают бонусы при оплате товаров и услуг биткоинами; на Филиппинах криптовалюта является средством для денежных переводов и оплаты товаров, счетов и многое другое [21].Криптовалюты быстро набирают обороты в своей популярности и имеют потенциал быть следующим большим инвестиционным или «цифровым золотом». Например, такие известные финансовые и цифровые «киты» как, Barclays, IBM, Cisco, Bosch и BNY уже начали применять эту технологию [6]. На территории Российской Федерации криптовалюта не распространена в широком обороте среди общественности, а правительство предпринимает попытки регулирования цифровой валюты в стране. На сегодняшний день в России операции с криптовалютами законодательно не запрещены, но также нет и официального разрешения на их использование. Все сводится к тому, что сначала необходимо определить аспекты правового регулирования виртуальной валюты для ее выхода в российскую экономику.При этом позиция Банка России достаточно негативна, помимо информационного письма от 27 января 2014 года, о котором говорилось выше, 4 сентября 2017 года было опубликовано Сообщение Пресс-службы Центрального банка Российской Федерации, которое гласит: «Банк России считает преждевременным допуск криптовалют, а также любых финансовых инструментов, номинированных или связанных с криптовалютами, к обращению и использованию на организованных торгах и в расчетноклиринговой инфраструктуре на территории Российской Федерации для обслуживания сделок с криптовалютами и производными финансовыми инструментами на них. В связи с этим Банк России обращает внимание граждан и всех участников финансового рынка на повышенные риски при использовании и инвестировании в криптовалюты» [13].Первым официальным заявлением относительно криптовалюты, стала информация Банка России от 27 января 2014 года, носившая скорее рекомендательный и предостерегающий характер. В этом же году Минфин России озвучил планы введения уголовной ответственности за использование биткоина в России, такие намерения возникли из-за информации Госнаркоконтроля, который сообщил, что «Виртуальная валюта биткоин среди прочих платежных систем все активнее используется наркомафией для осуществления платежей при реализации наркотиков» [4]. Далее в течение 2014 года планировалось выпустить законопроектах в России, запрещающих хождение криптовалют. Подчеркивался факт, что биткоин является суррогатом, пользоваться которым небезопасно. Однако пока закон о запрете биткоин не создан, пользователи могут работать с ним на свой страх и риск. Но предложенные Минфином РФ законопроекты были отклонены уже к концу 2014 года.На сегодняшний день использование криптовалюты в России до принятия соответствующего закона имеет неопределѐнный правовой статус. Как отмечает Минфин в письме от 09 февраля 2018 года № 03-03-06/1/8061, «криптовалюта не является официальной валютой, а, следовательно, и платежным средством» [15]. В настоящее время в Госдуме рассматривается проект закона «О цифровых финансовых активах», в котором криптовалюта определяется, как вид цифрового финансового актива, создаваемый и учитываемый в распределенном реестре цифровых транзакций участниками этого реестра в соответствии с правилами ведения реестра цифровых транзакций. По состоянию на 22 мая 2018 года Госдума приняла в первом чтении законопроект о цифровых финансовых активах.Цифровые финансовые активы – криптовалюта и токен – не могут быть законным средством платежа на территории России на основании ст. 27 ФКЗ от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» установлен прямой запрет на выпуск на территории России денежных суррогатов [11]. В то же время, ФНС России отмечает, что проведение российскими гражданами и организациями операций с использованием криптовалюты законодательство РФ не запрещает (письмо от 03.10.2016 № ОА-18-17/1027) [16].Во всем мире страны приняли разные позиции по отношению к криптовалюте. Большинство прогрессивных развитых стран разрешают ее использование и стараются осуществлять меры государственного регулирования в сфере оборота криптовалюты. Россия в 2018 году только начинает принимать специальные законы в этой области. И несмотря на многие противоречивые взгляды, существующие до сих пор, в стране никогда не запрещали проводить операции с криптовалютой, что, возможно, говорит о ее успешном развитии в нашей экономике.4. Влияние криптовалюты на мировую и российскую экономикуНа сегодняшний день одной из самых актуальных проблем мировой экономики является замедление экономического роста, которое может оказать влияние на развитие других серьезных проблем в мире. Данная проблема признана мировым сообществом, так, в одном из докладов ООН подчеркивается, что «факторы, лежащие в основе затяжного экономического спада, имеют тенденцию усиливать друг друга, благодаря тесным связям между спросом, инвестициями, торговлей и производительностью» [14].Эффективная мировая финансовая структура должна поддерживать и развивать экономический рост, используя стабильные международные потоки долгосрочного финансирования, которое будут законодательно урегулированы.Одной из таких возможностей в современной экономике становится технология блокчейн. Именно ее глобальная популяризация благодаря быстрому росту цен криптовалюты может стать решением глобальной мировой проблемы, заключающейся в дефиците долгосрочного финансирования, и, кроме этого, криптовалюта может обеспечить последующий глобальный рост экономики.Криптовалюта пока не смогла превзойти капитализацию крупнейших и проверенных временем мировых компаний, но, пока Visa и Mastercard составляют 70% всего объема платежей, Биткоин и Эфириум медленно, но уверенно увеличивают свою долю. Также необходимо отметить факт, что две сильнейшие криптовалюты в совокупности уже опередили PayPal, который имеет рыночную капитализацию в 64 млрд. долл. США.Индивидуальные инвесторы во всем мире имеют достаточно сбережений, которые могут быть инвестированы в привлекательные возможности и проекты. То есть, может быть осуществлен следующий важный принцип развития экономики: финансовая система должна направлять сбережения домашних хозяйств и корпораций в адекватную возможность финансирования с длительным сроком его возврата, чтобы удовлетворить растущие инвестиционные потребности реальной экономики, благодаря чему происходит поддержание глобального роста мировой экономики. Еще одной проблемой в мировой экономике можно назвать разрозненность ее основных элементов. Происходящие в настоящий момент финансовая и промышленная глобализация создают все новые возможности как для развивающихся, так и для развитых стран. Технологические достижения способствуют мировой консолидации, но глобальная финансовая система осталась фрагментированной из-за перехода к более многополярному миропорядку.При этом криптовалюта позволяет сотрудничать участникам, которые никак не взаимосвязаны друг с другом. Активная популяризация технологии, частично обусловленная ростом цен на криптовалюты и увеличением рыночной капитализации активов, основанных на криптовалютах, побуждает финансовые учреждения интегрировать блокчейны в свои бизнес-модели. Кроме этого, Международный валютный фонд призвал центральные банки «оценивать затраты и выгоды от расширения доступа к своим расчетным системам или создавать национальные цифровые валюты». Так, как уже говорилось выше, в Венесуэле официально открылась продажа национальной криптовалюты петро (El Petro), на сегодняшний день это единственная криптовалюта, которая обеспечена реальными активами. На поддержание виртуальной валюты выделили 5 млрд баррелей нефти, также El Petro будет обеспечена запасами золота и алмазов [1]. России также планируют создать национальную криптовалюту – крипторубль, его эмиссия и обращение будут находиться под жестким контролем государства. Вокруг этой темы разворачиваются обширные дискуссии, и на сегодняшний день это остается лишь проектом государства.Следующая проблема заключается в существовании препятствий, которые мешают многим инвесторам диверсифицировать свои портфели на международном уровне. Требования к капиталу, нормативные требования и проблемы безопасности – лишь некоторые проблемы, стоящие перед инвесторами.В тоже время в России, как и во многих странах, пока не определились со статусом криптовалюты, и как она сможет повлиять на развитие экономики страны в целом. Проходят различные дискуссии на эту тему, а также существует множество мнений относительно данного вопроса. Так, например, глава Сбербанка рассказал о негативном влиянии криптовалюты на банковскую систему России. Он заявил о том, что система Блокчейн способна негативно повлиять на банковский бизнес. Но, несмотря на это, Герман Греф все равно рассказывает, что стремление запретить в России его использование является ошибкой, так как система блокчейн имеет большое количество преимуществ перед привычными банковскими системами, а самым главным ее достоинством является прозрачность финансовых операций. В дальнейшем, глава Сбербанка еще раз подтвердил, что запрет правительства использовать виртуальные валюты может негативно повлиять на весь финансовый сектор России [2].5. Проблемы развития криптовалюты в российской и мировой экономике на современном этапеНа сегодняшний день, все криптовалюты, и в особенности биткоин, имеют в своем развитии, как политические, так и экономические и социальные проблемы. Их решение является неотъемлемой частью минимизации негативных последствий, которые могут возникнуть при использовании криптовалюты. Она, как и все аспекты экономической жизни населения, имеет ряд преимуществ и недостатков. К основным преимуществам криптовалюты можно отнести следующее: - устойчивость – криптовалюта не подвергается обесцениванию, так как ее количество строго ограничено; - прозрачность транзакций – кошельки криптовалют хранят всю историю транзакций, то есть любой пользователь может посмотреть все транзакции крипто-кошелька и баланс, зная его номер; - безопасность – криптовалюту невозможно подделать; - анонимность заключается в том, что криптовалюты не привязаны к определенному имени или адресу; - децентрализованный характер сделок;- доступность – разница «хранения» криптовалюты и денежных средств в банке заключается в том, что нельзя заморозить счет с криптовалютой, кроме этого, у криптовалюты не существует периодов и банковских дней, следовательно, доступность денежных средств обеспечена на 100%; отсутствие комиссии за проводимые операции [18].Но наряду с преимуществами у криптовалюты имеются и определенные недостатки:- не контролируются трансграничные переводы денежных средств за границу, то есть в децентрализованном характере криптовалюты заключается, как преимущество, так и главный ее недостаток; - невозможность отмены совершенной операции, к этому относится, как и отзыв платежа, так и возврат денег, вы стали жертвой мошенников. Но для справедливости необходимо отметить, что этот минус распространяется и на банковские переводы; - криптовалюта не обеспечена реальными активами, поэтому она становится спекулятивным средством; - слабая система безопасности в отношении хакерских атак и утечек денежных средств; - сильные колебания курсов криптовалюты, только эксперты, которые способны оценить в совокупности сразу несколько факторов могут спрогнозировать и отследить дальнейшее развитие виртуальной валюты; - в случае потери кода электронного кошелька пользователь теряет деньги, в этом состоит различие с банковской картой; - использование в теневой экономике, то есть преступники могут использовать криптовалюты для расчетов между собой. Так они могут избегать органов надзора [17].Несмотря на все недостатки криптовалюты, ее появление и развитие, в значительной степени, обосновывается желанием жителей экономически развитых стран освободиться от посредников при проведении торговых и финансовых операций, а также от вмешательства государства в процесс таких сделок. Это желание приводит к анонимности участников сделок, неуплате налогов на торговые операции, децентрализации финансовой системы за счет того, что участники сделок общаются на горизонтальном уровне. При этом необходимо отметить, что преимуществом анонимности сразу заинтересовался теневой сектор экономики. Наркоторговля, финансирование терроризма, торговля оружием, деятельность хакеров, множество серых и «подпольных» активистов, одни из первых протестировали и внедрили в свою деятельность криптовалюты. Несмотря на серьезность проблемы, следует признать и тот факт, что все вышеуказанные и многие другие незаконные виды деятельности существовали и до появления криптовалют. Кроме этого, децентрализация сделок с криптовалютой также несет в себе определенную опасность, которая ведет к бесконтрольности за финансами государств и всего мирового сообщества, ослаблению системы налогообложения и наполнения бюджета, борьбы с теневым бизнесом и терроризмом.Отсутствие регуляции со стороны надзорных финансовых органов приводит к росту мошеннических операций в криптовалютном мире. Таким образом, биткоин и другие цифровые валюты, становятся адаптированными для использования организованными преступными группировками, учитывая, что они довольно широко используются и обеспечивают необходимый уровень анонимности. Использовать криптовалюту несомненно выгодно в разных сферах экономики – на ней можно заработать, осуществить перевод в любую точку мира, остаться анонимным и так далее. Это лишь немногие преимущества, за счет которых постоянно растет спрос на виртуальную валюту. Но, несмотря на это, существует и ряд проблем, которые мешают не только криптовалютам выйти на совершенно новый уровень развития. Низкая финансовая грамотность населения всегда становится первоочередной проблемой для инвестиционных компаний и новых продуктов. Люди испытывают огромное недоверие к новым системам, в данном случае, криптовалютам. Но проблема заключается даже в том, что многие люди не понимают, как работает криптовалюта и почему этот финансовый инструмент может стать основной валютой в будущем. Недавние исследования аналитического центра «НАФИ» показали, что большая часть россиян впервые слышат о криптовалюте.В ходе опроса аналитикам удалось собрать следующую информацию: - 28% опрошенных осведомлены о криптовалютах, но лишь 39% из них считают покупку монет выгодной сделкой; - 1% опрошенных пользовались криптовалютой;- лишь трети опрошенных интересна тема цифровых денег;- 31% опрошенных убежден, что это деньги будущего [10].Стоит отметить, что в основном новым финансовым инструментом интересуется молодежь. Есть и другая положительная тенденция. По сравнению с данными за 2015 год, количество людей, которые узнали о криптовалюте, значительно увеличилось. Учитывая то, что СМИ всячески освещают тему цифровых денег, то это количество и дальше будет расти.В России лишь в 2018 году был принят закон, урегулировавший отношения в сфере криптовалют. Кроме политических, социальных и экономических проблем, существует и экологическая, которую на сегодняшний день обсуждают довольно редко. Она заключается в значительном потреблении электроэнергии при майнинге криптовалют.Так как майнинг не регулируется государством, а в некоторых странах даже запрещѐн, сложно найти точные данные о том, сколько электроэнергии на него тратится. Даже там, где майнинг разрешѐн по закону, производители электроэнергии далеко не всегда знают, для чего используются их ресурсы: в их статистике майнинг отдельно не учитывается. В данный момент биткоин потребляет, в основном, очень дешѐвое электричество. В результате сеть биткоина, как правило, использует энергию там, где еѐ много и нельзя хранить или экспортировать. Газ, нефть и уголь легко экспортировать, поэтому никто не устраивает биткоиновые фермы там, где это основной источник электроэнергии.Несмотря на то, что разработчики технологии блокчейна постоянно улучшают ее и делают более безопасной, все еще остается значительная угроза потери денежных средств в результате действий вредоносного программного обеспечения. Первые из них были созданы еще во времена появления электронных платежных систем (WebMoney, QIWI и др.). Теперь их аналоги адаптированы под рынок криптовалют и могут активироваться везде, где появляется такая возможность. Самыми распространенными методами кражи криптомонет являются: - программы-вымогатели;- вирусы;- фальшивые ссылки (подмена);- фишинг (несанкционированный доступ к личной информации).Таким образом, владельцам цифровых денег необходимо быть крайне бдительными и стараться на шаг опережать вредоносное ПО – использовать надежную антивирусную защиту, проверять все адреса и не переходить по подозрительным ссылкам.В настоящее время криптовалюта обрела особую популярность, несмотря на то, что появилась она относительно недавно. Этому способствуют такие факторы, как удобство оплаты товаров в интернет магазинах, высокая скорость проведения транзакций, применение современных технологий для обеспечения безопасности сделок.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
На сегодняшний день не осталось ни одной сферы в жизни, которой бы не коснулись новые информационные технологии. Даже финансы, по сути, теперь могут быть виртуальными. В повседневной жизни финансы воспринимают, как определенную денежную единицу какого-либо государства. Также валюта может быть и коллективной (евро). Существует большое количество классификаций для этого понятия, но в 2008 году в экономику вошло новое определение – криптовалюта.Это цифровая валюта, обмен, выпуск и учет которой основываются на криптографии, то есть шифровании. В отличие от денег в электронном виде, например, «Яндекс.Денег», она не имеет физического воплощения. А в отличие от электронных валют, например Webmoney, криптовалюта децентрализована, то есть ее не контролирует единственный сервер, который принадлежит банку или какой-либо организации.По мере роста популярности криптовалют начинает развиваться правовое регулирование криптоиндустрии в разных странах. Какие-то государства видят большой потенциал в цифровых деньгах и активно работают над их внедрением, а какие-то выступают против, опасаясь за безопасность использования цифровых денег. 2017 год был годом ICO, 2018 год имеет все шансы стать годом криптовалютного регулирования. В России лишь в мае 2018 года Государственной Думой в первом чтении был принят законопроект, в котором отражаются основные понятия и функции криптовалюты в нашей стране, при этом ее использование так и остается прямо не разрешено, но и не запрещено законом.Рассматривая тенденции развития мирового рынка криптовалют, необходимо отметить еще несколько важных пунктов: рынок криптоактивов может стать самостоятельным. Часть частных капиталов будет перетекать именно в этом направлении. Первый шаг уже сделан – это ICO; новый криптовалютный рынок позволит создать дополнительный инструмент не только для стабилизации, но и эволюции финансовой системы. Следовательно, постепенно криптовалюты вполне могут занять место старых инструментов, в первую очередь, наличных; криптовалюты расширяют возможности использования больших объѐмов финансовых вливаний малым и средним бизнесом, а значит - совсем скоро появится новый рынок стартапов, заполненных частными деньгами.Что касается криптовалютных рынков, то здесь биткоин составляет 905-4300, эфириум – 8,17-334, а лайткоин – 4,80-80. Масштабы впечатляют. Эксперты считают, что биткоин вполне может достичь стоимости в 7-7,5 тысяч долл. США к концу 2018 года, хотя гарантировать такое развитие ситуации пока никто не может. Это обусловлено тем, что криптовалюта, в своей сегодняшней форме, не может стать заменой традиционных денег и не подходит на роль основной валюты для мировой экономики. Даже если регуляторы примут ее, дефляция, и другие факторы, будут препятствовать развитию криптовалютной экономики. И до сих пор, криптовалюту используют больше для заработка на ней фиатных денег, чем для обычного обмена. Таким образом, чтобы построить экономику на криптовалютах, необходимо многое изменить не только в их регулировании, но и в них самих, чтобы, не утратив своих достоинств, они стали более похожи на традиционные деньги.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
Венесуэла начала продажу собственной криптовалюты: информационный портал: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://www.novayagazeta.ru /news/2018/02/20/139657-venesuela-nachalaprodazhu-sobstvennoy-kriptovalyuty (Дата обращения 24.05.2018).Глава Сбербанка и влияние криптовалют на банковскую систему: информационный портал: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: http://cryptonovosti.com/glava-sberbanka-i-vliyanie-kriptovalyut-na-bankovskuyusistemu (Дата обращения 24.05.2018).График изменения курса биткоина за все время: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://coinnet.ru/grafik-kursa-bitkoina/ (Дата обращения 18.05.2018).Директор ФСКН: Российская наркомафия пользуется биткоинами: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://www.vedomosti.ru/technology/news/ 2014/02/25/direktor-fskn-rossijskaya-narkomafiya-polzuetsya (Дата обращения 21.05.2018).Инвестиции в криптовалюту: результаты 2017 года: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://bitexpert.io/crypto-invest/investitsii-v-kriptovalyuturezultaty-2017-goda/ (Дата обращения 13.05.2018).Использование криптовалюты в бизнесе – интересные перспективы: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: http://tv-bis.ru/venchurnyie-investitsii/749- ispolzovanie- kriptovalyutyi-v-biznese.html (Дата обращения 20.05.2018).История Bitcoin: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://ru.bitcoinwiki. org/wiki/F_Bitcoin#2008_.D0.B3.D0.BE.D0.B4 (Дата обращения 13.05.2018).Криптовалюта: что это, где взять и как на ней заработать? Информационный портал: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: http://info.sibnet.ru/article/526936/ (Дата обращения 12.05.2018).Майнинг криптовалюты: информационно-аналитический портал: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://mining-cryptocurrency.ru/chtotakoe-kriptovalyuta/ (Дата обращения: 12.05.2018).НАФИ – многопрофильный аналитический центр: Криптовалюты: ещѐ не деньги будущего, но уже модное явление: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://nafi.ru/analytics/kriptovalyuty-eshchye-ne-dengibudushchego-no-uzhe-modnoe-yavlenie/ (Дата обращения 25.05.2018).О Центральном банке Российской Федерации (Банке России) [Электронный ресурс] : ФКЗ от 10 июля 2002 г. № 86-ФЗ (в редакции от 23 апреля 2018 г.) // Справочная правовая система «Консультант Плюс». Разд. «Законодательство». Информ. Банк «Версия Проф» (Дата обращения: 22.05.2018).Об использовании криптовалют [Электронный ресурс] : Информационное сообщение от 06 февраля 2014 г. // Официальный сайт разд. Пресс-служба Росфинмониторинг: http://www.fedsfm.ru/news/957 (Дата обращения: 15.05.2018).Об использовании частных «виртуальных валют» (криптовалют) [Электронный ресурс] : Информация Банка России от 04 сентября 2017 г. // Информационно-правовой портал «Гарант.Ру». Разд. «Информационноправовое обечение». Информ. Банк «ПРАЙМ» (Дата обращения: 21.05.2018).Основные обзоры и доклады ООН в экономической и социальной областях: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: http://www.un.org/ru/ development/surveys/economic.shtml (Дата обращения 24.05.2018).По вопросу отражения доходов российской организации от операций с криптовалютой и по вопросам, отнесенным к установленной сфере ведения [Электронный ресурс] : Письмо Минфина РФ от 09 февраля 2018 г. № 03-03- 06/1/8061 // Справочная правовая система «Консультант Плюс». Разд. «Законодательство». Информ. Банк «Версия Проф» (Дата обращения: 22.05.2018).Понятие криптовалюты в России и закон о ней: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://buhguru.com/proekty/kriptovalyuta-v-rossii-i-zakono-ney.html (Дата обращения 22.05.2018).Преимущества и недостатки криптовалют: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://utmagazine.ru/posts/21202-preimuschestva-i-nedostatkikriptovalyut (Дата обращения 25.05.2018).Преимущества и недостатки криптовалют: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://forexlf.ru/crypto/1433-preimushhestva-kriptovalyut.html (Дата обращения 25.05.2018).Регулирование криптовалют в ЕС на примере Германии: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://forknews.io/legal/000216- regulirovanie-kriptovalyu.html (Дата обращения 14.05.2018).Регулирование криптовалют в разных странах: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://vc.ru/32207-regulirovanie-kriptovalyut-v-raznyhstranah (Дата обращения 14.05.2018).Регулирование криптовалютного бизнеса в разных странах: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://blog.dti.team/regulirovaniekriptovalyutnogo-biznesa-v-raznyh-stranah/#osnovnoe-primenenie-kriptovalyut-vraznyh-stranah (Дата обращения 20.05.2018).Регуляторы рынка криптовалют активизируются в 2018 году: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://miningbitcoinguide. com/news/pravovoe-regulirovanie-kriptovalyuty (Дата обращения 15.05.2018).Сатоши Накамото: что известно о создателе Биткоин: UTMAG портал трейдеров: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://utmagazine.ru/posts/21076-satoshi-nakamoto-chto-izvestno-o-sozdatelebitkoin (Дата обращения: 12.05.2018).Справочная служба русского языка: Merchant - мерчант: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: http://www.rusyaz.ru/is/ns/merchant.html (Дата обращения 20.05.2018).Финансовая жизнь : научно-практическое издание / изд. Академия менеджмента и бизнес-администрирования ; гл. ред. Н.А. Адамов - Москва : Академия МБА, 2017. – № 4. – 116 с.Форум Bitcoin: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: http://bitlabs.ru/otnoshenie-k-bitkoin-v-raznyh-stranah-mira/ (Дата обращения 12.05.2018).Фундаментальный и технический анализ криптовалют: связь, сходства и различия: [Электронный ресурс]: [сайт]. URL: https://forklog.com/fundamentalnyj-i-tehnicheskij-analiz-kriptovalyut-svyazshodstva-i-razlichiya/ (Дата обращения 20.05.2018).